ファクタリングは、取引先に発行した請求書の代金（売掛金）を、支払期日より前にファクタリング会社へ売って資金にする方法です。売掛金の入金を待たずに外注費や給与の支払いに充てられるため、入金のずれによる資金不足を埋める手段として使われています。
この記事では、ファクタリングの仕組みと、銀行融資との違い、契約の形の違いを説明します。
ファクタリングの仕組み
たとえば、3月末に100万円の請求書を発行し、取引先からの入金が5月末だとします。ファクタリングを使うと、この売掛金をファクタリング会社に売り、手数料を差し引いた金額を5月末より前に受け取れます。
- 事業者が、ファクタリング会社に売掛金の買取を申し込む
- ファクタリング会社が、請求書や取引の実績、売掛先の支払い能力を審査する
- 契約後、手数料を差し引いた買取代金が事業者に振り込まれる
- 支払期日に、売掛先が代金を支払う（支払先は契約の形によって異なる）
受け取れる金額は、売掛金の額面から手数料を差し引いた額です。手数料の考え方は「ファクタリングの手数料相場はいくら？計算方法と手取り額」で詳しく説明しています。
銀行融資との違い
| ファクタリング | 銀行融資 | |
|---|---|---|
| 取引の種類 | 売掛金の売買 | お金の借入れ |
| 審査で主に見られる点 | 売掛先の支払い能力、取引の実在 | 借りる会社の返済能力、財務状況 |
| 返済 | なし（売掛先が支払う） | 元金と利息を返済する |
| 使える金額 | 手元の売掛金の範囲まで | 審査で決まる融資枠まで |
| 費用 | 手数料（一般に融資の金利より高い） | 金利・保証料など |
ファクタリングは借入れではないため、赤字決算や融資を断られた後でも、売掛先の支払い能力次第で利用できる場合があります。一方で、費用は融資より高くなるのが一般的で、使える金額も手元の売掛金の範囲に限られます。融資を受けられる状況なら、まず融資と費用を比べてから検討するのが基本です。
2社間ファクタリングと3社間ファクタリング
ファクタリングには、売掛先（取引先）に知らせずに行う「2社間」と、売掛先の承諾を得て行う「3社間」があります。
| 2社間 | 3社間 | |
|---|---|---|
| 契約する相手 | 利用者とファクタリング会社 | 利用者、ファクタリング会社、売掛先 |
| 売掛先への通知 | 原則なし | あり（承諾が必要） |
| 支払期日の流れ | 売掛先が利用者に支払い、利用者がファクタリング会社に送金する | 売掛先がファクタリング会社に直接支払う |
| 手数料 | 高めになりやすい | 低めになりやすい |
| 入金までの日数 | 短めになりやすい | 売掛先とのやり取りの分、長めになりやすい |
2社間は取引先に知られずに使える反面、ファクタリング会社にとっては回収の確実性が下がるため、手数料が高めに設定されがちです。また、2社間では債権譲渡登記を求められることがあります。登記については「債権譲渡登記が不要・留保できるファクタリング会社と、登記の仕組み」をご覧ください。
ファクタリングが向いている場面
- 売掛金はあるが、入金日より前に外注費・給与・仕入れの支払いがある
- 融資の審査を待つ時間がない
- 一時的な入金のずれで、継続的な赤字ではない
反対に、毎月の支払いが入金を上回る状態が続いている場合、ファクタリングを繰り返すと手数料の分だけ手元の資金が減り続けます。その場合は、取引条件の見直しや融資、公的な支援制度の利用もあわせて検討してください。
ファクタリング会社を比べるときの見方
当サイトでは、手数料・入金までの日数・買取可能額を各社の公式情報で確認し、出典と確認日を添えて掲載しています。実際に利用した方の申込額・振込額・入金までの日数も、利用者レポートとして掲載しています。